國內AI公司，靠ChatGPT逆襲？

　　國內AI行業有一個心照不宣的共識，即90%的AI公司根本無法打通盈利路徑，而在商業化層面存在的困境自然也就澆滅了創投圈的熱情。近幾年，資本風口從新消費到硬科技，再到新能源，唯獨沒有落到AI行業。正因如此，國內的AI創業公司大多都面臨著“掙不到錢也融不到錢”的窘境。

　　直至今年二月份，ChatGPT所代表的生成式AI技術在全球范圍內掀起熱潮，這場技術變革不僅顛覆了國內外此前對AI發展的認知，也倒逼資本開始對AI賽道重新進行估值。

　　“ChatGPT確實代表著技術的飛躍發展，創投圈很久沒這么興奮了。”一位投資人稱，投資圈的目光都集聚在AIGC相關項目上。

　　“春江水暖鴨先知”，AI創業者也*感知到了行業的回暖潮。“最近確實有很多投資人主動聯系我們。”基于UGC的音樂推薦平臺快音創始人李巖坦言，ChatGPT的熱度確實也為該公司的發展帶來了更多的資本機遇。

　　不過，在沸騰之外也不乏冷靜的思考。盛景嘉成董事總經理劉迪在去年十一月份時就開始關注ChatGPT的發展動向，在他看來，ChatGPT確實具有技術顛覆性，但其可落地的應用場景卻依然存疑，這也是他依然保持觀望態度的原因之一。

　　ChatGPT真的能為國內AI公司帶來“春天”嗎?

　　01 ChatGPT帶來的新機遇

　　對于國內AI創業公司而言，ChatGPT的出現以及火爆意味著生成式AI技術正在成為主流。

　　從技術層面來看，ChatGPT此次的熱度讓國內AI公司真正意識到GPT(Generative Pre-training Transformer)大模型的重要價值。

　　行業人士對剁主分析道，對于產業發展而言，ChatGPT*的意義并不在于自身的產品，而是其背后所依賴的大模型技術。

　　大模型技術在文字、圖像領域的突破也給快音帶來了啟發，開始嘗試將大模型和音樂進行結合。“放眼業界，當前其實還沒有一個成熟的音樂大模型。”快音合伙人、算法負責人Kevin向剁主解釋道。但他篤定，這將會成為未來的發展趨勢。

　　作為一個依靠UGC內容生產力的音樂平臺，內容生產門檻是影響平臺和用戶擴大的重要因素。“我們的突破口就是降低內容生產門檻，提高內容質量，借此把自身的音樂推薦平臺的盤子做得更大。”

　　Kevin分析了近幾年在社交平臺受到廣泛關注的熱歌，他發現，“很多熱歌就是在經典曲譜的基礎之上做的調整和修改，實際上是根據老歌進行衍生的一種行為。”

　　這就給快音提供了一種路徑：根據大模型的邏輯，可以將經典歌曲的旋律作為數據源對模型進行訓練，經過海量數據的訓練之后，大模型就可以據此生成新歌。

　　音樂和大模型技術的結合不僅能夠大大降低音樂內容的創作門檻，壓縮創作者的生產成本，同時也將重塑音樂創作的全鏈路，包括作詞、編曲以及后期等環節。

　　不過，李巖也對剁主補充道，和文本、圖像相比，音樂的創作環節更多，也更加復雜。“音樂其實會分為一些比較基礎的模塊，包括詞和曲，同時也要考慮到混響、降噪等后期處理。”這都為技術落地增加了難度，“我們內部的研究也在持續進行中。”

　　除了底層技術對產品迭代帶來的啟發之外，ChatGPT在全球范圍內產生的破圈效應也成為不少AI創業公司的突破口。

　　Gemsouls是一款將AIGC應用在社交領域的產品，據其創始人Luna介紹，早在2021年，Gemsouls就開始將GPT底層大模型應用到社交場景上。不過，那個時候很多人還并不了解GPT技術，直至ChatGPT出現后，數百萬規模的用戶開始嘗試這樣一款消費級的產品，這對全球用戶的心智教育產生了很大的意義。“ChatGPT一方面降低了用戶教育的成本，另一方面加速推動底層技術去壟斷性以及整體生態發展，會帶來技術成本結構的優化。”

　　在Luna看來，未來，AIGC技術將會重建每個人的社交網絡，而此類嘗試在之前也并不鮮見。2016年，Replika作為一款人工智能聊天機器人產品橫空出世，AI開始為用戶提供情感陪伴的功能。

　　但是，Gemsouls并不局限于這種一對一的AI與人的社交關系，更希望將AI應用到更廣泛的社交關系上面，發揮激活、促進甚至是發現的功能。“我們正在從最初的一對一單聊往AI與人共生的多元的社交網絡發展，讓AI驅動的虛擬人在真人關系中起到降低社交成本的作用。”

　　02 AIGC產業圖譜：底層技術+應用工具+產品

　　綜合來看，圍繞AIGC行業開拓項目和創業團隊可以自下而上統分為三類：

　　*層以基礎技術為核心，圍繞大模型技術進行商業探索，在這一方面最典型的代表當然就是OpenAI。不過，不論是創業者還是投資人都并不看好國內在大模型領域的發展。

　　Luna認為，“中國在研發大模型方面依然還有機會，但是在這一領域的創業需要去思考其商業模式和路徑。”在她看來，從長期來看，單一提供API的商業模式并不具有優勢。

　　解夢暉也對剁主表示，現階段，創業公司在底層大模型方面取得突破的難度會更高。“大模型需要投入的算力成本和人才成本，創業公司更難支撐得起。”也有投資人認為，只有大廠才能夠攻克大模型這類底層技術。

　　其實，國內大廠在大模型技術方面的起步并不晚。2017年，時任字節跳動CTO的楊震原將公司戰略重點轉移到AI科技上，并高薪邀請了微軟亞洲研究院副院長馬維英管理當時的人工智能實驗室(AI Lab)。在當年，AI Lab定位為研究型組織，前字節員工對剁主表示，這一組織可對標如今的OpenAI。不過，近一年后，由于AI Lab遲遲沒有實現盈利，其團隊人員最終也被打散。“大廠很務實，每條業務線都需要有商業價值。”該員工如此評價道。

　　值得注意的是，就在2月23日，36氪報道稱，字節跳動再次布局大模型，主要發力語言和圖像兩種模態，而這兩條業務線的間接和直接匯報對象則是Tik Tok產品技術負責人朱文佳。時隔幾年，字節再度站上AI競技賽場，只不過，字節這次是否有足夠的耐心孵化商業模式，其結果只能等待時間的回答。

　　以底層大模型為底座向上延伸則是連接底層技術和開發者的工具鏈，包括為開發者提供模型加速、部署等服務的工具和平臺。Luna對剁主解釋，這類工具和平臺為開發者提供服務和便利，比如美國的Hugging Face，隨著AI應用的發展，這類工具也勢必會迎來更大的需求。

　　產業圖譜的最頂層是基于底層技術和工具搭建而成的應用產品，在這一領域也發展出了不同的賽道。

　　一部分是利好創作者的工具產品，以AI繪畫工具Novel AI為例，用戶通過在網頁端或移動端輸入關鍵詞就可以直接生成圖片。不過，在Luna看來，這類產品很難做出較大的差異化，因此毛利也比較低。另一部分則是端到端的產品，能夠為企業提供完整解決方案的服務。Jasper AI就是一款可以直接為企業生成營銷成本的工具。因為這類工具扎根垂直場景，因此也有更明顯的競爭優勢以及更高的毛利空間。

　　除了這兩者之外，包括Gemsouls在內的公司也在往強產品屬性方向進行探索。這一類型的產品以“AI+”為特點，將AI和大模型技術與具體的應用場景進行結合，借此提升產品力。

　　03 興奮與冷靜：兩極化的投資態度

　　伴隨著ChatGPT在春節后引發的熱潮，復工的投資圈將焦點投入到AIGC賽道。不過，當前投資人們對AIGC領域的創業公司保持著截然不同的兩種態度：其一是認為雖然ChatGPT具有一定的技術顛覆性，但沒有明確的應用場景，商業變現路徑不夠清晰;其二則堅信ChatGPT的技術突破已經展現出了多種可能性，為未來的商業模式埋下了伏筆。

　　劉迪對剁主坦言，許多投資機構當前依然保持著觀望的態度。“行業的人都認為，雖然創業者越來越年輕了，但是還是桎梏在陳舊的商業模式中。”他總結道，盡管ChatGPT在底層大模型技術上有所突破，但是，由于ChatGPT的典型應用場景多集中在寫小說、寫劇本等領域，所以這次的創業熱潮依然局限在文娛產業。“不論是AI作畫還是AI社交，這些產品都已經在2019年左右被嘗試過了。”

　　以AI作曲為例，劉迪透露，他早在2015年就開始接觸AI作曲相關的項目，這并非是突破常規認知的嘗試。而相較于技術突破，劉迪更重視應用場景的延展。不過，ChatGPT確實顛覆了AIGC領域創業者和投資人在人工智能底層技術方面的思考邏輯，但是并沒有創造出新的商業化場景。

　　除了應用場景的落地之外，也有投資人對當前AIGC項目的產品壁壘提出質疑。“產品并沒有明顯的差異化，也無法建立起自身的壁壘。如果直接把ChatGPT套用到自身產品上，就無法搭建自身的護城河。”

　　國內AI繪畫的發展路徑也能為這一觀點進行佐證。曾在去年引起熱烈討論的AI繪畫盛極一時，不少同類型工具也如雨后春筍般出現，但抖音迅速將AI繪畫作為嵌套功能合并在產品內，并推出了“次元ai繪畫生成”小程序，憑借抖音龐大的用戶體量擠壓了同類產品的生存空間。

　　當然，面對ChatGPT的顛覆性，也不乏大量激進主義者躍躍欲試。美團前創始人王慧文就是其中一員，他的熱情更是令*VC攜15億入局。據36氪等媒體報道，“*VC”就包括源碼資本、真格基金等風投機構。真格基金更是直接在微信公眾號上發布AI英雄帖，宣稱要“引領新一代創業公司”。

　　解夢暉也是一位更為樂觀的投資人。她認為，“ChatGPT真正令投資人興奮的原因并不是看當下能夠實現什么場景，而是其背后的技術路線展現出了相當多的可能性。”以此前AI領域主流的深度學習為例，隨著深度學習技術延伸出了智能推薦、智能駕駛等多種產業鏈。有鑒于此，解夢暉認為，GPT大模型技術所帶來的商業模式值得期待。

　　也有投資人提出，在大模型時代，AI公司的商業模式已經發生變化，不僅要應對模型開發門檻高的困境，也需要結合用戶反饋加快對底層模型進行迭代。這意味著，產品力將成為新一代AIGC的核心競爭力。

　　在投資方面，解夢暉對團隊背景和商業化理解力更為看重。擁有國際化視野的團隊，對新技術發展會有更深入的理解，而解夢暉也更傾向于選擇這些團隊。技術之外，團隊還需要對商業化有一定理解。

　　在解夢暉看來，不論是AIGC領域的創業項目還是投資力度仍處于起步階段。“隨著技術的迭代，一定會出現系統性的大機會。”

　　因此，在當前的摸索階段，解夢暉也愿意給創業團隊更多的耐心和空間，不會對AIGC創業項目提出快速商業變現的要求。“我們要給一定的容錯空間，短期實現盈利的要求也并不現實。”